.

 

 

 

程式交易是什麼？

程式交易也可稱為系統化交易，概念就是系統化、機械式操作，

亦即把從市場資訊、從價格變動等觀察到的交易現象，

整理歸納成交易邏輯，並且不帶主觀情感機械式地執行，

例如長短均線黃金交叉就買進，

死亡交叉就賣出，這樣反覆執行其實就是程式交易。

目前市場上程式交易客主要分兩類：

1.採用MultiCharts這類套裝軟體。

我們可以透過MultiCharts把交易邏輯編

寫成程式語法(PowerLanguage)，

加上MultiCharts提供回測歷史績效、

參數最佳化等功能協助我們檢驗、

調整策略，最後再透過下單機完成自動交易。

2.自寫程式串API。

另外一派程式交易者具備更高端的程式專業，

可自行開發交易程式(例如以C#、Python等語言)

並串接期貨商API來進行自動交易。

 

 

克服人性弱點

先讓讀者做個測驗，以下兩個情境，請問您會各自如何選擇：

第一題：
A：確定贏得$250。
B：25%機率贏得$1000，75%機率什麼也沒得到。

第二題：
C：確定損失$750。
D：75%機率損失$1000，25%機率沒有任何損失。

如果您的選擇分別是A與D，那您可要留意了，

跟多數一般人一樣，您可能也內建了”賺小賠大”的基因。

 

為什麼呢？其實從期望值的角度解題，

A($250)=B(25%*$1000+75%*0=$250)，

同理C(-$750)也等於D(75%*-$1000+25%*0=-$750)，

但在第一題賺錢的情境，您選擇了A(先落袋為安)，

卻在第二題賠錢的情境裡，

卻選擇了D(不停損，拚拚看)。

這樣的情境與選擇，

套回期貨交易裏，是不是很熟悉？

行為財務學證實了人天生的決策不理性，

 

這些人性弱點常常把交易帶向虧損甚至毀滅，

但既然是”人性”自然是不好克服(或修練)，

 

例如上面的測驗證明人性就是容易「賺小賠大」，

這是每位交易人在實際下單都會遇到的課題，

雖然都知道「Cut loss short, let profit run」，

 

但捫心自問，真的很難做到！

現在有了程式交易，你不用悔恨、不用剁手指，

 

交易邏輯訂清楚，交由程式去執行，

該停損就無血無淚地停損，

該抱單就牢牢抱著。

克服人性弱點，這正是程式交易帶給我們最大的一個優勢。

 

績效檢驗並避免隨機交易

隨機交易是新手最常犯的毛病，也就是憑感覺下單，殺進殺出，

賺了也不知道為何而賺，以為是自己很厲害，抱歉，恐怕是自我感覺良好，

賠了也無從檢討修正。

 

苦頭後，新手慢慢地從隨機交易進步成長，

會開始找交易書籍來研讀、參加坊間投顧老師課程，

學某某指標、某某操盤法，

總算是有個套路、有個邏輯來下單進出了吧？

 

但是這些指標、戰法真如想像或是如老師講的這麼美好嗎？

 

 

此時程式交易的第二個優勢出列：

透過軟體的績效回測功能，

可忠實地告訴交易人策略的賺賠、風險、勝率等數字，

 

數據跟統計都呈現出來，我們就可以進一步評估並修正策略，

甚至進而開發出新的交易策略。

 

有憑有據來交易，這正是程式交易帶給我們第二項優勢。

 

快速學習/複製/修正操作技巧

投資交易的輔助工具

投資組合管理

快速結論